Las empresas metalúrgicas Ternium y Tenaris, integrantes del Grupo Techint, anunciaron hoy un acuerdo por US$ 132 millones para incrementar su participación accionaria en la sociedad brasileña Usiminas, que en la actualidad es la proveedora de la chapa con la que se producen los caños para la construcción del Gasoducto Presidente Néstor Kirchner.
Conforme los términos de la operación que se dieron a conocer esta tarde, Ternium pagaría aproximadamente US$111 millones en efectivo, mientras que la intervención de Tenaris sería menor y alcanzaría los US$32 millones, para hacerse con un total entre ambas de 68,7 millones de acciones ordinarias de Usiminas y alcanzar un control accionario de 61,3%, informaron las compañías al mercado.
El acuerdo de compraventa se negoció con los accionistas Nippon Steel Corporation, Mitsubishi y MetalOne (el “grupo NSC”), quienes mantendrán un 31,7% de los papeles en Usiminas, mientras que el restante 7,1% seguirá en manos de Previdencia Usiminas, el fondo de pensiones de los empleados.
Las partes explicaron que la operación está sujeta a la aprobación de las autoridades de defensa de la competencia de Brasil y se financiará con efectivo disponible.
Los miembros del grupo de control de Usiminas también acordaron una nueva estructura de gobierno societario, por lo cual el grupo Techint nombrará a la mayoría de los miembros del consejo de administración de Usiminas, al CEO y a otros cuatro miembros de la directoría ejecutiva, mientras que las decisiones ordinarias podrán aprobarse con una mayoría del 55% de las acciones del grupo de control.
En cualquier momento a partir del segundo aniversario del cierre de la operación, el grupo Techint tendrá derecho a comprar la participación restante del grupo NSC equivalente a 153,1 millones de acciones ordinarias.
Por su parte, el grupo NSC tendrá derecho, en cualquier momento a partir del cierre de la operación, a retirar sus acciones restantes del grupo de control y venderlas en el mercado abierto, previo dar al grupo Techint la oportunidad de comprarlas al precio promedio por acción de los 40 días hábiles inmediatamente anteriores a la fecha de notificación de retiro.
Usiminas es uno de los mayores productores de acero de América, con acerías en Brasil y una capacidad total de 9,5 millones de toneladas métricas de acero al año, lo que representa el 28% de la producción total de acero en el vecino país.
La capacidad productiva de la compañía fue determinante para poder hacerse cargo de la fabricación de las chapas planas que requiere el proyecto de construcción del gasoducto, las cuales son importadas desde el vecino país para ser transformadas en tubos sin costura en la planta de la firma Tenaris-Siat, en la localidad bonaerense de Valentín Alsina.